La minera de Bitcoin Marathon Digital planea emitir de forma privada 700 millones de dólares en notas senior convertibles con vencimiento en 2030, según un informe del 18 de noviembre. declaración.
La oferta, sujeta a las condiciones del mercado, incluye una opción de compra adicional de 105 millones de dólares para los compradores iniciales dentro de los 13 días posteriores a la emisión.
La firma señaló que esta recaudación de fondos está orientada a reestructurar sus obligaciones de deuda a corto plazo mediante el canje de 200 millones de dólares en notas senior garantizadas con vencimiento en 2026.
Marathon también tiene la intención de utilizar los fondos para posibles adquisiciones de Bitcoin y crecimiento corporativo, incluidas inversiones estratégicas, expansión de activos y pago de deuda.
Términos de oferta
Los pagarés no garantizados vencerán el 1 de marzo de 2030 y comenzarán a acumular intereses semestrales en marzo de 2025. Se venderían de forma privada a compradores institucionales según la Regla 144A, sin pasar por el registro de valores en Estados Unidos.
Además, los inversores pueden convertir los billetes en efectivo, acciones ordinarias de Clase A o una combinación de ambos. Marathon se reserva el derecho de canjear los billetes por efectivo a partir de marzo de 2028 bajo condiciones específicas.
Mientras tanto, la compañía espera que los tenedores de bonos con bonos convertibles existentes para 2026 deshagan sus coberturas de capital negociando acciones de Marathon o ajustando derivados. Esta actividad podría aumentar temporalmente la demanda de sus acciones, lo que podría impulsar su precio y elevar la tasa de conversión efectiva de los nuevos billetes. Sin embargo, la empresa ha notado incertidumbre sobre la escala de esta actividad de mercado.
Según Google Finanzas datosla noticia de la oferta ya ha afectado el precio de las acciones de Marathon, que cayeron más del 6% en las operaciones previas a la comercialización.
Esfuerzos de recaudación de fondos
Esta es la segunda emisión importante de notas convertibles de Marathon este año, luego de un aumento de 250 millones de dólares en agosto para notas con vencimiento en 2031.
En octubre, la compañía también obtuvo una línea de crédito de 200 millones de dólares respaldada por Bitcoin de un prestamista no revelado para aprovechar oportunidades estratégicas y respaldar sus iniciativas corporativas generales.
Marathon sigue siendo un actor crucial en la minería de Bitcoin, controlando una parte sustancial de la industria. Según datos de Bitcoin Treasuries, posee más de 27.500 BTC por un valor aproximado de 2.500 millones de dólares..
Esta última iniciativa de financiación refleja los esfuerzos continuos de Marathon para solidificar su posición financiera y al mismo tiempo ampliar su presencia en la industria minera de Bitcoin.
